 | |
| НеЧаВо (не частые вопросы) | |
|
|
| Finance Adviser | | |||
|
|
|
|
НеЧаВо (не частые вопросы) 1. Технические и процедурные вопросы заполнения таблицы Mn> Понятно, что таблицу я буду получать, как Вы пишете, в 20 по Москве, то есть примерно за 4 часа до окончания торговой сессии. Я поняла так, что мне обязательно отправить скорректированную таблицу обратно в тот же день? Просто я как-то привыкла анализировать рынок по концу дня, с утра (по нашему времени), поэтому побаиваюсь не успеть. Операции по программе Вы должны сделать до конца рабочей сессии текущего дня, после этого заполнить таблицу и выслать (это может быть и после торгов). Поэтому анализировать рынок Вы можете удобное время в течение рабочей сессии, но операции надо выполнить в течение торгов. Mn> Какую цену сделки и где писать? В прилагаемом варианте я вставляла ее в столбец I (текущая цена), но почему-то в столбце Q уже появился результат, причем разный, от чего он зависит? Для чего уже заполнены ячейки в столбце H - количество? Я должна открывать позиции, кратные этому значению?. Цена вашего открытия позиции, как сказано в инструкции, вы должны ставить в колонку "Р", в колонке "I" указаны цены на момент подкачки данных перед отправкой таблицы вам, т.е. почти текущие. В колонке "Н" дано прелагаемое таблицей количество на открытие. Можно открыть меньше, но не больше, и в позициях, открытых в шорт, количество в этой колонке пишется со знаком "-". В колонке "М" при открытии позиции, т.е. когда будет написано количество в колонку "О", вы увидите процент открытой акции в вашем портфеле. В колонке "V" указана длительность существующего тренда, старайтесь не открывать акцию уже если тренд долго существует, т.е. больше 5-6 дней- это уже рискованная позиция. Если такую открывать, то в меньшем количестве. Если вы окажитесь правы, и акция пойдет в нужном направлении, то лучше потом добавить большее количество, чтобы добрать проценты = % в колонке "L". Также колонка "X" показывает отлет текущей цены от цены начала тренда. Это немаловажные показатели, на которые надо обращать внимание при открытии позиций, ну а также графики и взгляд трейдера :-) а> Что такое scale ( столбец D ) Параметр ЕМА (Экспоненциальная Скользящая средняя), который был отобран по соотношению доход/риск за предыдущие 1-2 квартала при тестировании, и по которому программа выдает сейчас свои сигналы (ну и трейдеру, чтобы их "увидеть" на графике надо смотреть на эту же ЕМА из пучка). а> Что такое длительность ( столбец W) длительность существующего тренда (колонка F) в общем случае задача управляющего ловить начало "трендов"; средний хороший тренд длится не менее недели; акции в список кандидатов отобраны такие, что могут идти в одну сторону и пару месяцев; однако тренды бывают разные и м.б. ситуация, когда и через 10 дней после начала тренд "еще никакой" и входить в него не поздно; Mi> что означает запись в колонке "пошли объемы"? Это означает, что текущий объем, приведенный к целому дню, больше, чем 10-дневный средний; колонка для информации, напрямую в анализе не используется, однако известно, что часто увеличение объема является подтверждающим начало/конец тенденции; VI> почему в присылаемых таблицах некоторые тикеры то появляются , то их нет ? потому, что в главной таблице 75 акций. я высылаю только те, у которых возникает сигнал (это новые кандидаты), ваши открытые позиции и временно закрытые (Tech.Stop) VI> при открытии позы в шорт , в графе N2 не изменяются проценты капитала ,а все время добавляются в лонг. Почему ? N2- лонг, а вот N3 - это шорт. И когда ты открываешь шорт и вводишь отрицательное число, то в N3 меняются проценты. А когда открываешь лонг (вводишь положительное число), то изменяется цифра в N2 YM> просто не понял рекомендаций. Если не хотите открывать позицию в шорт или в лонг, если там есть сигнал, то лучше ничего не делайте, дождитесь лучших точек. Портфель можно формировать в течение недели-двух. Главные правила простые: - не открывать позицию против ТПР ("Е") - не стоять в позиции, у которой сигнал "STOP" - не открывать большее количество, чем рекомендует программа (столбец "Н") SV> Есть еще вопрос по таблице - если в столбце L ( % в модели портфеля ) стоит, например, 25%, у меня реально в портфеле процент этой акции меньше, а в столбце F (Действие на масштабе ТПР) отсутствует комментарий ADD. Рекомендует ли система в этом случае добавлять или это идет на усмотрение трейдера? это на усмотрение трейдера. 25% это максимальный процент вложения в позицию. Главное, не увеличивайте риск, т.е. не добавляйте в уже далеко улетевшую вверх акцию или упавшую; как раз при такой ситуации программа не будет рекомендовать добавить, % в портфеле разрешает больший; YM> В колонка D называется Scale (масштаб ??) и содержит целые числа. Причем величина числа не зависит от номера строки (нет корреляции). Как тут можно догадаться, что это Скользящая ?? И как ее можно интерпретировать ?? масштаб День. Это СС, по которой даются сигналы по конкретной акции, т.е. по ее разворотам. 2. Использование активов Afqks Mn> В то же время, хотя я и отметила в таблице некоторые, по которым считаю нужным открыться, таблица все равно пишет "МАЛО ИСПОЛЬЗОВАНО АКТИВОВ". Можно ли в этом случае подождать следующей таблицы, вдруг там появятся более подходящие кандидаты, или необходимо "использовать активы" до конца, пусть даже и не совсем подходящими, на мой взгляд, позициями, или же только подходящими, но в больших количествах? В первые дни работы, т.е. в первые дни формирования портфеля можно использовать мало активов. Тем более, что сейчас на рынке неопределенность, что показывает и соотношение в таблице long/short 32%/46% . В такой момент надо очень осторожно открывать позиции, в наименее рискованных точках. портфель может формироваться в течение недели. Mn> Какая разница между надписями "МАЛО ИСПОЛЬЗОВАНО АКТИВОВ" и "Увеличить открытые и открыть новые"? Мало активов - значит количество открытых позиций достаточно, а вложено в них мало; увеличить и открыть - значит не хватает ни количества, ни использованного капитала; Т.о., программа напоминает вам, что основные задачи управляющего - это обеспечивать и количество открываемых позиций и используемый капитал, чтобы реализовать статистическое преимущество системы в выигрыш; Какое иное действие, кроме открытия новых позиций и увеличения старых можно предпринять, чтобы не показалось мало использованных активов? Никакое :-) Когда "Мало использовано активов", тогда в первую очередь надо просмотреть еще кандидатов. Если "Увеличить открытые и открыть новые", то в первую очередь внимательно просмотреть на % использования капитала в открытой позиции на соответствие % в модели портфеля (но не слепо следовать за ее рекомендацией), а только в лучшей растущей и падающей акции, т.е. в правильной позиции по вашему мнению. AVD> Как лучше поступать при сообщении "Мало использовано активов": 1. Ничего не делать? 2. Добавлять позиции из LN UP и LN DW? 3. Увеличивать размеры позиций? Когда "Мало использовано активов" - это в первую очередь надо просмотреть еще кандидатов. "Увеличить открытые и открыть новые" - то в первую очередь внимательно просмотреть на % использования капитала в открытой позиции на соответствие % в модели портфеля(но не слепо следовать за ее рекомендацией), а только в лучшей растущей и падающей акции, т.е. в правильной позиции по вашему мнению. В первые дни работы, т.е. в первые дни формирования портфеля можно использовать мало активов. Тем более, что сейчас на рынке неопределенность, что показывает и соотношение в таблице long/short 32%/46% . В такой момент надо очень осторожно открывать позиции, в наименее рискованных точках. портфель может формироваться в течение недели. 3. Стопы и прочие вопросы по операциям SV> И последний вопрос - можно ли открывать и закрывать позиции по одной и той же бумаге за один день? Скажем закрыть long и тут же открыть short? Или скажем я закрыл позицию по stop limit и открыл ее на отскоке? Ту же VRTY я бы сейчас снова открыл ( с меньшим количеством акций), тем более что у меня в Metastoсkе все указывает на buy. Операции по программе Вы должны сделать до конца рабочей сессии текущего дня, после этого заполнить таблицу и выслать (это может быть и после торгов). Поэтому анализировать рынок Системой это не предусмотрено, одна операция по позиции в день и в системе нет статических стоп-лоссов, только динамические (условные) стопы; Т.е. система сделана для одного подхода к компьютеру в день; однако ничто не мешает дисциплинированным трейдерам подыгрывать внутри дня, но для себя, вне системы. Как ставить свои тагерты (тейкен профиты) и стоп лоссы не ставится В колонке комментарии можно написать все свои соображения сигналом на закрытие является не достижение цели, а разворот тренда; т.е. тот самый случай, когда система let profit run. SV> . Используются ли динамические треллинг стопы ( на основе АТР ) не используются За исключением одного случая, когда выставляются стопы для всех открытых позиций; надеюсь, что вы с этой ситуацией еще столкнетесь, потому что она называется "защита прибыли" в условиях резкого движения рынка в одну сторону, как например сейчас. SV> Требуется небольшое пояснение по условиям выхода из позиции. Мне думается, наиболее логичным было бы установка stop limit ордера для защиты от убытков в случае перемены направления движения цены. Думается, также, что этот ордер целесообразно устанавливать при открытии позиции с возможной его переустановкой в случае удержания позиции на следующий день. Могу предложить такой вариант - при открытии позиции я пишу stop limit ордер и привожу его в письме. При удержании позиции возможна его перестановка. Конечно, если Ваша торговая система не противоречит подобной самодеятельности. Противоречит в начальной фазе. в начале очень тяжело работать , формировать портфель, да еще и рынок этому не способствует. Но чем тяжелее в учении, тем легче в бою стопы заводятся только по сигналу "Защита прибыли" когда прибыль в незакрытых позициях 5% от суммы в управлении, и работают стопы аккурат так, как Вы написали; SV> В противном случае неясно, что выставлять в качестве продажной цены по tech. STOP текущую цену из столбца I Excel таблицы или цену в течении дня (она ведь может и меняться в лучшую сторону, как происходит сейчас с той же VRTY )). А если выставлять цену в течении дня, то подойдет ли цена, которая была до получения письма с таблицей? закрыть позицию вы можете в течение дня в любой момент после получения таблицы, можете по цене закрытия торгов. Но к окончанию торгов по сигналу "STOP" позиции должны быть закрыты, а вот по сигналу "Tech.Stop"- на ваше усмотрение как раз при такой ситуации программа не будет рекомендовать добавить, % в портфеле разрешает больший; 4. Общие вопросы о системе CE> Хотелось бы больше понимать логику по которой система выдает сигналы. я поняла, что система тренд следящая, построенная на пересечении EMA, параметры которых подбираются к конкретному графику. Но хотелось бы большей конкретики. http://www.finance-adviser.ru/open.html - вы читали здесь? Принцип почти простой: сигнал выдается по развороту Скользящей средней, в данном случае по той, которая указана в столбце "D". Т.е. не по пересечению Скользящих Средних, а по развороту главной. Бывает, что среди рекомендаций таблицы попадают ложные сигналы, особенно, когда ТПР (тренд принятия решения - "Е" ) = Ln UP или SH DW- такие позиции либо не открывать, либо открывать половину. Надо смотреть графики и определять самому риск открытия позиции. CE> И еще, ВЫ говорите надо построить ROC(5) и (17) на графике цены, а дальше? Какие-либо рекомендации по их использованию? классическая точка входа при развороте после константы, когда ROC пересек нулевую линию вверх (в лонг) или вниз (в шорт) YM> Что значит "риск открытия позиции" ?? В чем он измеряется ? в какой момент вы открываете позицию, наименьший риск открытия позиции, это когда цена очень близко к СС (скользящая средняя), когда уже отлет, то это риск. http://www.finance-adviser.ru/open.html - читайте здесь. YM> Мне кажется, риск по позиции должен измеряться в максимально возможной сумме потерь при неудачно проведенном трейде, или в соответствующем % от депо. Говорить об этом есть смысл только при наличии стоп-лосса. Я пока не понял есть ли они в системе и как их можно задавать. Вообще-то система должна содержать такой стоп-лосс внутри и использовать его для расчета рекомендуемого размера позиции. Но трейдер тоже должен знать где этот стоп-лосс размещен, чтобы осмысленно принимать решения. Стоп-лоссов в этой программе нет совсем. Только стопы по Защите прибыли (когда есть что защищать). Размер позиции рассчитывается исходя из исторической волатильности и трендовости акции и текущей динамики цены; система должна защищаться, но не обязательно с помощью именно стоп-лоссов; есть же динамические стопы - они тоже защита. YM> Кстати, я не понял зачем нужны индикаторы ROC ? для дополнительного тех. анализа. Не открывайте позицию, когда ROC в "зашкале". Классическая точка открытия, когда ROC пересекает нулевую линию вверх (в лонг) или вниз (в шорт), но при этом открытие не должно противоречить ТПР по программе. Вопросы можно будет задавать по e-mail и на форуме investo.ru | |||||||||||||||||||||||||||||||||
